Verrouillé ses trois comptes avec une banque de la Silicon Valley en failliteL’auteure de livres de cuisine Anna Vocino a passé le week-end dans un état de grande anxiété, incertaine quant à l’avenir de son entreprise de sauces et de condiments.
“J’ai passé la majeure partie du vendredi après-midi à écrire à tous nos créanciers et à leur dire : ‘Hé, je sais que nous vous devons de l’argent en ce moment, mais j’espère que tout ira bien pendant le week-end'”, a-t-elle déclaré. “Sinon, aie pitié de nous.”
Lundi matin, Vocino a pu se connecter avec succès au site Web de la Silicon Valley Bank et commencer le processus de fermeture de compte. Il transfère son argent à la City National Bank.
“Je me sentirais simplement plus à l’aise ailleurs”, a déclaré le résident de Solvang.
De nombreux autres propriétaires de petites entreprises suivent la Federal Deposit Insurance Corp. a saisi une banque à Santa Clara, en Californie, vendredi, a suivi la prise de contrôle dimanche de la Signature Bank de New York par les régulateurs de l’État.
Le lundi est devenu une journée de mouvements d’argent massifs et de fermetures de comptes après ce qu’un vigneron a décrit comme un “purgatoire de crise” au cours du week-end, les titulaires de compte paniquant de ne pas pouvoir accéder à leur argent rapidement et facilement. Les clients se sont connectés en masse au site Web de la Silicon Valley Bank, tandis que d’autres se sont précipités dans les succursales d’autres institutions financières vulnérables.
Pourtant, les difficultés financières sont venues les assurances du président Biden, qui a dit aux Américains que les actions du Trésor américain, de la Federal Reserve Bank et de la FDIC assureraient « la sécurité du système bancaire ». Vos dépôts seront là quand vous en aurez besoin.
“Je pensais que mon entreprise était peut-être terminée et j’étais contrarié”, a déclaré Anthony Coombs, PDG de Splendies, une entreprise de lingerie de Santa Monica. Il a qualifié les 48 heures précédentes de “chaos absolu” et a déclaré qu’il avait retiré 80% du financement de son entreprise à la Silicon Valley Bank.
« Ce n’était pas un investissement stupide ; ce n’était pas une mauvaise planification – c’était l’argent de l’entreprise à la banque où il est censé être en sécurité », a-t-il déclaré.
Au moment où il a découvert lundi si le fil était passé, Coombs avait compté ses économies, les avait préparées à payer les salaires de ses 13 employés et avait contacté des fournisseurs qui lui avaient dit que les paiements dus dans les deux prochaines semaines pourraient être répartis sur les deux prochains mois.
De nombreux fondateurs de startups ont passé le week-end à courir pour trouver des moyens de gagner de l’argent pour leur entreprise.
Lauren Wang, qui dirige la société de produits d’époque durables Flex, a été bloquée par la Silicon Valley Bank vendredi pour l’argent de son entreprise. Le lendemain, elle s’est rendue dans une banque Chase à Calabasas pour ouvrir un compte professionnel et y a transféré la moitié des économies liquides de sa famille pour payer les 30 employés de Flex d’ici lundi.
Il s’agissait “de prendre d’abord des mesures pour protéger nos employés et de le comprendre plus tard”, a déclaré Wang. « Nous n’avions aucune idée de ce qui allait arriver à la banque.
Pour les personnes qui utilisaient la Silicon Valley Bank comme principale source de services bancaires, l’effondrement a servi de leçon de diversification. Le roi Alandy Dy, fondateur de la société de logistique d’intelligence artificielle de San Francisco Expedock, a passé vendredi à faire la queue dans les succursales de Chase et Wells Fargo dans le Piémont pour ouvrir de nouveaux comptes – avec plusieurs autres propriétaires de startups faisant de même.
Lundi, il s’est connecté à la Silicon Valley Bank et a envoyé son argent. “J’essaie juste d’obtenir un écart décent”, a-t-il déclaré à propos de sa nouvelle stratégie bancaire.
Tegan Passalacqua, de Sandlands Vineyards à Napa, a appris la faillite de la banque la semaine dernière par son patron, qui “m’a appelé et m’a dit : “J’espère que vous n’avez pas d’argent à la Silicon Valley Bank”, et j’ai dit : “J’ai tout mon de l’argent à la Silicon Valley Bank.
Passalacqua fait affaire avec l’institution financière depuis 11 ans et dispose de plus d’un demi-million de dollars sur deux comptes qu’il utilise pour payer des dépenses professionnelles telles que les agriculteurs, les fabricants de verre et de liège et les services d’expédition.
“Je n’avais pas beaucoup de marge de manœuvre dans mon bilan”, a-t-il déclaré. “Il y a beaucoup de gens qui ont dit : ‘En fin de compte, tout ira bien’, mais vous ne le savez pas tant que vous n’y avez pas accès.
Le lundi suivant, les choses se sont généralement bien passées la folie de la semaine dernière mais il y avait encore des ratés.
Peu avant midi, Isa Watson, fondatrice de la startup de médias sociaux Squad, a déclaré que la société ne pouvait toujours pas accéder à son compte Silicon Valley Bank et recevait toujours des messages d’erreur.
“C’est définitivement un autre jour de grattage”, a-t-elle déclaré.
Son entreprise déménageait à Chase et elle espérait avoir ces nouveaux comptes mis en place d’ici la fin de la journée. Mais jusqu’à ce que les fonds de la Silicon Valley Bank soient disponibles, Watson est responsable des dépenses de l’équipe. Elle a commencé à recevoir des avis de défaut sur ses cartes de crédit de la Silicon Valley Bank samedi et paie ses factures avec ses cartes de crédit personnelles.
“Je dirige une société de logiciels, nous sommes dans l’espace social des consommateurs, nous avons une application technologique et une application audio”, a-t-elle déclaré. “Je ne peux pas laisser tomber ma base de données principale car elle n’a pas été payée.”
Watson a déclaré que l’effondrement soudain de Silicon Valley Bank, qui servait plus de la moitié de toutes les startups technologiques soutenues par du capital-risque dans le pays, a incité les fondateurs à “repenser notre approche bancaire”.
À l’avenir, les startups devront occuper “une place plus importante en première ligne et dans la stratégie de nos opérations bancaires”, a-t-elle déclaré, “ce à quoi nous n’avions pas pensé avec autant d’intention auparavant.
Les retombées de la Silicon Valley Bank se sont propagées à d’autres institutions financières Banque de la Première République les actions ont plongé de 62% lundi malgré les assurances de la banque basée à San Francisco que le financement de la Réserve fédérale et de JPMorgan Chase avait renforcé ses finances.
La succursale de la Première République à Studio City était remplie de clients lundi. L’un d’eux a déclaré qu’il était arrivé à 9h30 pour collecter 340 000 dollars et les envoyer à Bank of America.
“Ils m’ont dit que cela prendrait une demi-heure”, a-t-il dit. « Il est une heure maintenant et nous n’avons toujours pas d’argent. Maintenant, ils me disent trois heures. Je suis un peu inquiet.”
Un employé de la Première République a tenté de le calmer en disant : « C’est une journée chargée, donc ça prend un peu plus de temps.
Un autre client a déclaré qu’il avait décidé de retirer un certificat de dépôt de 200 000 $ pour atteindre la limite assurée par la FDIC de 250 000 $. Il a dit qu’il craignait une faillite bancaire et a décidé de payer une amende de 4 000 $ pour le retrait anticipé du CD.
Alors que les clients se précipitaient pour déplacer leur argent lundi, les vendeurs qui regardaient de côté ont déclaré qu’ils espéraient que la confusion ne s’infiltrerait pas dans leurs entreprises.
En plus d’être une banque majeure pour les startups technologiques, la Silicon Valley Bank est également profondément ancrée dans l’industrie du vin. Les viticulteurs ont passé des jours à essayer de savoir lesquels de leurs clients viticulteurs utilisaient la Silicon Valley Bank, craignant de ne pas être payés à temps, a déclaré Jennifer Thomson, propriétaire de Thomson Vineyards, un producteur sous contrat à Napa.
“La première chose que les techniciens propriétaires de la cave ne paient pas, c’est le producteur”, a-t-elle déclaré.
Les rédacteurs du Times Terry Castleman, Daniel Miller, Russ Mitchell et Melody Petersen ont contribué à ce rapport.
